Jak obchodovat medvědí patterny

Co jsou medvědí patterny (bearish patterns)?

Medvědí patterny neboli bearish patterns jsou nejlepšími přáteli každého technického obchodníka. Proč? Protože tyhle specifické seskupení svíček pomáhají předpovídat, kdy by mohla cena na trhu klesnout. V závislosti na tom, kolik svíček je součástí těchto patternů, rozlišujeme medvědí patterny (jednoduché nebo složené z několika svíček) a medvědí grafové formace (komplexnější formace). Oba typy představují pevný základ pro stavbu pokročilejších obchodních strategií.

Ale pozor – medvědí patterny nejlépe fungují, když je zkombinuješ s dalšími technickými indikátory, jako je MACD. Můžeš je brát jako potvrzení. Když ti technický indikátor naznačí možný pokles a ty zároveň na grafu uvidíš, že se tvoří medvědí pattern, máš silný signál.

I tak ale platí, že trhy jsou nepředvídatelné a chaotické. Žádný pattern ti neposkytne 100% jistotu. Takže buď ve střehu, přizpůsobuj se a vždy správně řiď svá rizika.

Top 3 medvědí patterny

Večerní hvězda (Evening Star)

Večerní hvězda je klasický medvědí pattern tvořený třemi svíčkami a signalizuje možný obrat trendu z růstového na klesající. Tento pattern obvykle najdeš na vrcholu rostoucího trendu, kde naznačuje, že býci ztrácejí sílu a medvědi jsou připraveni převzít kontrolu. Pokud večerní hvězdu uvidíš na denním grafu (D1), je to silný signál, že se trend může obrátit.

Jak ho číst:

1. První svíčka (silný růst): velká zelená svíčka ukazuje, že kupující mají plnou kontrolu a tlačí cenu nahoru s velkou silou.
2. Druhá svíčka (nerozhodnost): malá svíčka naznačuje, že býci začínají váhat. Trh se vyrovnává, protože medvědi začínají vstupovat do hry. Tato pauza může být způsobena překoupeným trhem, zprávami z ekonomického kalendáře nebo psychologickou rezistencí na klíčových cenových úrovních.
3. Třetí svíčka (medvědí převzetí): první červená svíčka otevírá níže než uzavření druhé svíčky. To je signál, že medvědi přebírají kontrolu. Silný prodejní tlak tlačí ceny prudce dolů a často spouští úplný obrat trendu.

Tři černé vrány (Three Black Crows)

Jakmile uslyšíš o třech černých vranách, připrav se – je to jeden z nejsilnějších medvědích patternů, který signalizuje, že trh je připraven k poklesu. Podobně jako večerní hvězda předpovídá tento medvědí pattern, že růstový trend ztrácí sílu a klesající trend je na spadnutí.

Jak poznat tři černé vrány:

1. Tři po sobě jdoucí dlouhé červené svíčky: každá svíčka otevírá uvnitř těla předchozí svíčky a uzavírá níže než ta předchozí. To ukazuje na stálý, neúprosný tlak ze strany medvědů.
2. Malé nebo žádné spodní knoty: o znamená, že medvědi mají naprostou kontrolu a tlačí ceny dolů, aniž by býkům dávali šanci se bránit.

Tento pattern obvykle najdeš na konci růstového trendu, ale může se objevit i po období konsolidace. Pokud tři černé vrány uvidíš po konsolidaci, není to tak silný signál jako na vrcholu uptrendu. I tak je to ale jasné varování, že nálada na trhu se mění.

Bearish Engulfing

Tento medvědí pattern je jednoduchý, ale silný. Skládá se pouze ze dvou svíček. První je menší zelená (růstová) svíčka, po které následuje mnohem větší červená (klesající) svíčka, která ji zcela pohltí (anglicky engulf) – odtud název medvědí/bearish engulfing. Tento pattern je silným signálem, že růstový trend ztrácí dech a obrat může být blízko.

Jak ho číst:

1. První svíčka (růstový optimismus): menší zelená svíčka odráží optimismus kupujících, kteří stále tlačí cenu nahoru, ale jejich síla slábne.
2. Druhá svíčka (medvědí převzetí): větší červená svíčka ukazuje na dramatický posun v tržním sentimentu. Nadšení kupujících je zcela přemoženo agresivním prodejem. Fakt, že druhá svíčka zcela pohltí první, naznačuje, že medvědi přicházejí s mnohem větší silou.

Top 3 medvědí grafické patterny

Hlavní rozdíl mezi medvědími patterny a medvědími grafickými patterny spočívá v počtu svíček, které je tvoří. Medvědí patterny se obvykle skládají z jedné až tří svíček, takže je snadné je rychle rozpoznat, ale mohou být méně spolehlivé. Naopak medvědí grafické patterny jsou tvořeny několika svíčkami, což znamená, že jejich formování trvá déle – ale právě tento delší čas často znamená silnější a spolehlivější signály.

Medvědí vlajka (Bearish Flag)

Doteď jsme se zaměřovali na medvědí obratové patterny, které signalizují možný obrat trendu. Ale medvědí vlajka je pokračovací pattern, což znamená, že když se tento medvědí pattern objeví, je velká šance, že klesající trend bude po krátké pauze pokračovat.

Jak vypadá medvědí vlajka?

• Stožár vlajky: prudký, silný pokles ceny.
• Vlajka: krátká konsolidace, obvykle malý obdélník, který mírně stoupá proti předchozímu klesajícímu trendu. Vlajka je mnohem menší než stožár, což ukazuje, že korekce je jen krátkodobá před návratem poklesu.

Psychologie trhu:

• Prudký pokles: medvědi tlačí cenu prudce dolů, přičemž zaskočí býky. To vyvolává paniku, nutí některé býky prodávat, zatímco jiní tvrdohlavě přidávají dlouhé pozice v naději na odraz.
• Past na býky: po dně se býci trochu vzpamatují během konsolidace, myslí si, že nejhorší je za nimi. Akorát, že vůbec – breakdown pokračuje, chytí tyto nadějné kupující do pasti a spustí se další pokles ceny.
• Druhý úder: protože mnoho býků z počátečního poklesu zůstává uvězněno, druhý propad přes vlajku může být ještě prudší a dramatičtější. Ideální vstupní bod je právě na začátku tohoto druhého poklesu.

Medvědí praporek (Bearish Pennant)

Medvědí praporek je velmi podobný medvědí vlajce, ale liší se tvarem konsolidace. Oba medvědí grafické patterny se tvoří po prudkém poklesu ceny, kdy medvědi dominují býkům. Zatímco medvědí vlajka tvoří obdélníkovou konsolidaci, medvědí praporek tvoří malý symetrický trojúhelník.

Tento medvědí grafický pattern je ideální pro shortování. Nejlepší vstupní bod? Přímo na spodku praporku, když cena prorazí dolů. Jelikož je konsolidace krátká a úzká, průraz bývá rychlý a silný, což z něj dělá ideální nastavení pro obchodníky, kteří chtějí využít momentum poklesu.